2022年是资本市场全面深化改革的推进之年,亦是“零容忍”执法震慑进一步彰显之年。过去的一年里,资本市场违法犯罪法律责任制度体系建设取得重要进展,依法从严打击证券违法活动的执法司法体制和协调配合机制初步建立,证券违法犯罪成本显著提高,重大违法犯罪案件多发频发态势得到有效遏制。 笔者深耕证券合规领域,已连续多年对证券行政处罚案件进行年度总结分析,对证券监管执法的特点、亮点、难点等进行整体评述。值此新...
往期回顾 操纵市场、内幕交易等违法行为作为影响证券市场健康发展的“沉疴顽疾”,严重破坏市场交易秩序、干扰市场功能发挥、侵害投资者合法权益,历来是证监会稽查执法严厉打击的重点。就操纵市场而言,其违法手段多样,最常见的是由操纵主体滥用资金、持股或信息等方面的优势,采取不正当手段影响交易价量,误导投资者决策,进而为自己谋取利益、转嫁风险或达到其他非法目的。 值此新年之际,我...